Πώς να προσδιορίσετε τα βάρη σε ένα χαρτοφυλάκιο επενδύσεων
Το βάρος ενός περιουσιακού στοιχείου σε ένα επενδυτικό χαρτοφυλάκιο είναι μια αναπαράσταση του ποσοστού της συνολικής αξίας του χαρτοφυλακίου που συνδέεται με αυτό το συγκεκριμένο περιουσιακό στοιχείο. Ο υπολογισμός του βάρους κάθε περιουσιακού στοιχείου σε ένα χαρτοφυλάκιο είναι το κρίσιμο πρώτο βήμα στην αξιολόγηση του παρελθόντος ή του αναμενόμενου μελλοντικού κινδύνου του χαρτοφυλακίου καθώς και της απόδοσης. Σε αντίθεση με τις παραμέτρους φημισμένων, όπως μεταβλητότητα ή βήτα - τα οποία απαιτούν προηγμένα μαθηματικά και συνήθως ένα υπολογιστικό φύλλο για τον υπολογισμό - μπορείτε να βρείτε το βάρος των περιουσιακών στοιχείων σε ένα χαρτοφυλάκιο απλά χρησιμοποιώντας μια αριθμομηχανή.
Πολλαπλά περιουσιακά στοιχεία ανά Αγοραία Αξία
Να πολλαπλασιάσετε τον αριθμό κάθε στοιχείου του χαρτοφυλακίου σας με την τρέχουσα αγοραία αξία του αντίστοιχου περιουσιακού στοιχείου. Χρησιμοποιήστε τις πιο πρόσφατες τιμές και όχι την τιμή που καταβάλατε αρχικά για να αγοράσετε τα στοιχεία ενεργητικού.
Ας υποθέσουμε ότι το χαρτοφυλάκιό σας αποτελείται από τα αποθέματα Α και Β και το Bond C, από τα οποία κατέχετε τα τεμάχια 100, 120 και 50 αντίστοιχα. Περαιτέρω υποθέστε ότι το απόθεμα Α διαπραγματεύεται σε $ 40 ανά μετοχή προς το παρόν, το απόθεμα Β διατιμάται σε $ 50 ανά μετοχή και κάθε μονάδα του Bond C διαπραγματεύεται στα $ 90. Πολλαπλασιάστε το 100 κατά $ 40, 120 από $ 50 και τέλος 50 από $ 90. Τα αποτελέσματα είναι $ 4,000, $ 6,000 και $ 4,500, αντίστοιχα.
Υπολογισμός συνολικής παρούσας αξίας χαρτοφυλακίου
Προσθέστε τα στοιχεία που έχετε υπολογίσει πολλαπλασιάζοντας τον αριθμό κάθε περιουσιακού στοιχείου με την μοναδιαία αξία των περιουσιακών στοιχείων. Στο παράδειγμά μας, θα προσθέσετε $ 4,000, $ 6,000 και $ 4,500, με αποτέλεσμα $ 14,500. Ο αριθμός αυτός είναι ο αριθμός παρούσα συνολική αξία του χαρτοφυλακίου σας.
Εάν επρόκειτο να πωλήσετε όλα τα περιουσιακά στοιχεία σήμερα, θα καταλήγατε με αυτά τα πολλά μετρητά, μείον τις προμήθειες πωλήσεων. Εάν λαμβάνετε περιοδικές δηλώσεις λογαριασμού από το μεσίτη σας, αυτό το ποσό πιθανότατα αναφέρεται. Ωστόσο, είναι πάντοτε καλή ιδέα να το υπολογίσετε με το χέρι, καθώς οι τιμές των περιουσιακών στοιχείων ενδέχεται να έχουν αλλάξει από την τελευταία σας κατάσταση και η συνολική αξία του χαρτοφυλακίου θα μπορούσε, συνεπώς, να μετακινηθεί προς τα επάνω ή προς τα κάτω.
Προσδιορίστε τα μεμονωμένα βάρη χαρτοφυλακίου
Διαχωρίστε τα στοιχεία που βρήκατε για κάθε στοιχείο (πολλαπλασιάζοντας τον αριθμό και την τιμή μονάδας) στο Βήμα 1, από τη συνολική αξία του χαρτοφυλακίου υπολογίσατε στο Βήμα 2.
Οι μεμονωμένες συνολικές τιμές που υπολογίσατε στο Βήμα 1 ήταν $ 4,000, $ 6,000 και $ 4,500. Η συνολική αξία χαρτοφυλακίου είναι $ 14,500. Ο διαχωρισμός των $ 4,000 από τα $ 14,500 έχει ως αποτέλεσμα το 0.28. $ 4,500 διαιρούμενο με $ 14,500 ισούται με 0.31. Το $ 6,000 διαιρούμενο με $ 14,500 ισούται με το 0.41.
Αυτά τα στοιχεία είναι τα μεμονωμένα βάρη κάθε στοιχείου του χαρτοφυλακίου. Έτσι τα αποθέματα Α και Β έχουν βάρη 0.28 και 0.31, ενώ το βάρος του Bond C είναι 0.41. Προσθέστε τα για να ελέγξετε αν το συνολικό βάρος όλων των στοιχείων ενεργητικού είναι ίσο με το 1, κάτι που θα έπρεπε πάντα να ισχύει.
Εάν επιθυμείτε να εκφράσετε το βάρος ως ποσοστό, απλά πολλαπλασιάστε τα βάρη με το 100. Στην περίπτωση αυτή, τα ποσοστά βάρους των τριών τίτλων ισούνται με 28 τοις εκατό, 31 τοις εκατό και 41 τοις εκατό.
